Использование лимитов в рамках механизма банковского кредитования
Журнал «KANT» №3(32) 2019 [стр. 349]
Ключевые слова: коммерческий банк; заёмщик; финансовая модель; оборотный капитал; денежный поток; кредитный лимит; оборотное финансирование; инвестиционное финансирование.
Лимиты кредитования являются важнейшим инструментом кредитного механизма коммерческого банка, особенно в условиях экономической нестабильности. В настоящее время общепринятая методология установления лимитов в теории и практике банковского дела отсутствует. Каждый банк опирается в этом на свои внутренние нормативные документы. При этом недостаточное внимание уделяется расчёту прогнозных показателей. В статье исследованы преимущества и недостатки существующих методик расчёта лимитов кредитного риска. Рассмотрены различные теоретические подходы к расчёту лимитов на оборотное и инвестиционное финансирование. Даны предложения по установлению лимита на оборотное финансирование в зависимости от прогнозного чистого денежного потока от текущей деятельности. Сделан расчёт прогнозного чистого денежного потока от текущей деятельности на основе финансовой модели заёмщика - российской производственной компании. Обосновано определение лимита на инвестиционное финансирование на основе оценки критериев эффективности проекта. Методика может быть использована банками при расчёте лимитов кредитования на заёмщиков.
Use of limits within the framework of the mechanism of bank crediting
Keywords: commercial bank; borrower; financial model; working capital; cash flow; credit limit; working capital financing; investment financing.
Credit limits are the most important instrument of a credit mechanism of a commercial bank, especially in conditions of economic instability. Currently, there is no generally accepted methodology for setting limits in the theory and practice of banking. Each bank relies on its internal regulatory documents. At the same time, insufficient attention is paid to the calculation of forecast indicators. The article examines the advantages and disadvantages of existing methods of calculating credit risk limits. Various theoretical approaches to the calculation of limits for working capital and investment financing are considered. There are proposals for setting a limit on working capital financing, depending on the projected net cash flow from current activities. The estimated net cash flow from current activities is calculated on the basis of the borrower's financial model, a Russian manufacturing company. The determination of the limit on investment financing based on the evaluation of project performance criteria is justified. The technique can be used by banks when calculating lending limits for borrowers.